【中小企業(yè)政策宣傳月部門系列文章之十】

人民銀行認真貫徹落實習近平總書記在民營企業(yè)座談會上的重要講話精神，深化金融供給側結構性改革，改進政策傳導機制，綜合運用多種政策工具，強化信貸政策引導，推動金融機構優(yōu)化信貸結構，積極創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務，不斷加大對中小微企業(yè)的金融支持力度。

一、發(fā)揮貨幣信貸政策的結構引導作用

（一）構建完善“三檔兩優(yōu)”的存款準備金政策框架。對考核達標的金融機構實施定向降準，要求定向降準釋放的資金全部用于民營和小微企業(yè)貸款發(fā)放，并降低貸款利率。2019年5月15日起對服務縣域的農(nóng)商行定向降準，釋放長期資金約3000億元，9月16日起實施全面降準和定向降準，定向降準釋放長期資金約1000億元。

（二）發(fā)揮支小再貸款、再貼現(xiàn)、定向中期借貸便利（TMLF）定向調(diào)控、精準滴灌的積極作用。增加支小再貸款、再貼現(xiàn)額度，將支小再貸款范圍擴大至民營銀行，擴大支小再貸款等貨幣政策工具的擔保品范圍，創(chuàng)設定向中期借貸便利（TMLF）操作，并執(zhí)行比中期借貸便利更優(yōu)惠的利率，具有長期限、低成本的優(yōu)勢，支持金融機構加大對民營和小微企業(yè)的信貸投放，降低小微企業(yè)融資成本。2018年以來，人民銀行增加支小再貸款額度2200億元、再貼現(xiàn)額度4000億元，創(chuàng)新支小再貸款“先貸后借”模式，下調(diào)支小再貸款利率0.5個百分點。截至2019年9月末，支小再貸款余額2634億元，比上年同期增加1357億元；再貼現(xiàn)余額4427億元，比上年同期增加2265億元；三次開展定向中期借貸便利（TMLF）操作，余額8226億元。

（三）改革完善貸款市場報價利率（LPR）形成機制。8月17日，人民銀行發(fā)布改革完善LPR形成機制公告，提高LPR市場化程度，并按月對外公布LPR利率水平，推動銀行在新發(fā)放的貸款中主要參考LPR定價，打破貸款利率隱性下限，進一步疏通貨幣政策傳導機制，推動降低企業(yè)融資成本。目前，1年期和5年期以上LPR分別為4.2%和4.85%，分別較同期限貸款基準利率低15個和5個基點。

（四）完善政策考核激勵約束機制。在宏觀審慎評估（MPA）中增設民營企業(yè)貸款、制造業(yè)中長期貸款和信用貸款專項考核指標，按季對金融機構開展小微企業(yè)、涉農(nóng)信貸政策導向效果評估，將評估結果與貨幣政策工具運用、金融債發(fā)行等有機結合，強化金融機構貫徹落實信貸政策的激勵約束作用。

二、利用債券市場拓寬資金來源渠道

（一）支持民營企業(yè)債券融資。設立并推廣民營企業(yè)債券融資支持工具，重點支持有發(fā)展前景但暫時遇到流動性困難的民營企業(yè)融資紓困，進一步穩(wěn)定和促進民營企業(yè)債券融資。截至2019年9月末，民營企業(yè)債券融資支持工具在銀行間債券市場累計支持70家民營企業(yè)發(fā)行債務融資工具567億元。

（二）加大小微企業(yè)專項金融債券發(fā)行力度。鼓勵金融機構發(fā)行小微企業(yè)專項金融債券，將募集資金全部用于擴大小微企業(yè)信貸投放，力爭全年發(fā)行規(guī)模突破1800億元。截至2019年9月末，已發(fā)行小微企業(yè)專項金融債券1508億元，比2018年全年發(fā)行量多263億元。

（三）拓寬商業(yè)銀行資本金補充渠道。在銀行間市場創(chuàng)新推出可計入商業(yè)銀行一級資本的無固定期限資本債券，創(chuàng)設開展央行票據(jù)互換（CBS）操作，支持商業(yè)銀行多渠道補充資本，優(yōu)化資本結構，擴大信貸投放空間。2019年1月25日，中國銀行成功發(fā)行首單永續(xù)債，完成400億元上限發(fā)行。截至9月末，已發(fā)行商業(yè)銀行永續(xù)債4550億元。

三、提升金融機構中小微企業(yè)金融服務能力

（一）優(yōu)化金融機構內(nèi)部激勵機制。通過召開信貸結構調(diào)整座談會等方式，推動金融機構完善內(nèi)部績效考核激勵，實施內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移優(yōu)惠價格，從流程、方法、技術等方面入手，加大對民營企業(yè)、制造業(yè)等實體經(jīng)濟金融支持力度。如農(nóng)業(yè)銀行下達民營企業(yè)專項信貸計劃1320億元，優(yōu)先滿足民營、普惠貸款投放需求。督促金融機構落實細化授信盡職免責制度，適當提高不良貸款容忍度，調(diào)動基層信貸人員支持民營和小微企業(yè)的積極性。鼓勵金融機構簡化續(xù)貸辦理流程，支持正常經(jīng)營的企業(yè)融資周轉(zhuǎn)“無縫銜接”。

（二）科技賦能提高信用貸款發(fā)放比例。金融機構積極整合內(nèi)外部的小微企業(yè)信用信息，運用大數(shù)據(jù)分析等技術，提升客戶獲取和風控能力，提高信貸投放效率。截至2019年9月末，全國單戶授信1000萬元及以下小微企業(yè)貸款余額3.98萬億元，其中信用貸款余額5031億元，占12.6%，比上年末高3.9個百分點。如，工商銀行整合工商、稅務、征信、金融交易等行內(nèi)外多維度數(shù)據(jù)信息，推出小微客戶線上信用貸款“經(jīng)營快貸”，自2018年5月上線以來，已為近60萬戶小微客戶主動授信超過3000億元，累計向近11萬戶小微企業(yè)發(fā)放貸款超過1000億元，貸款余額308億元。此外，中國銀行為外貿(mào)小微企業(yè)提供海關稅費融資在線申請、線上提用服務，農(nóng)業(yè)銀行、交通銀行、中信銀行、浦發(fā)銀行等依托大企業(yè)客戶為供應鏈小微企業(yè)提供融資，招商銀行、浙商銀行等依托大數(shù)據(jù)信息創(chuàng)新多樣化的線上融資產(chǎn)品。

（三）持續(xù)推進應收賬款融資。人民銀行會同有關部門深入推進小微企業(yè)應收賬款融資專項行動，鼓勵金融機構優(yōu)化業(yè)務流程、依托應收賬款平臺，支持供應鏈上中小企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展。截至2019年9月末，應收賬款融資服務平臺累計注冊中小企業(yè)11.5萬家，累計促成融資14.0萬筆、金額7.3萬億元，分別占平臺融資的78.1%、75.1%。

四、強化融資服務基礎設施建設

（一）全面取消企業(yè)銀行賬戶許可。深入推進“放管服”改革，印發(fā)《關于取消企業(yè)銀行賬戶許可的通知》（銀發(fā)〔2019〕41號），積極穩(wěn)妥推進取消企業(yè)銀行賬戶許可。指導商業(yè)銀行進一步優(yōu)化賬戶服務，通過重塑開戶流程、推廣線上預約、整合開戶材料等方式，有效減少柜面等待和辦理時間，基本實現(xiàn)企業(yè)開戶“最多跑一次”。7月22日，人民銀行提前五個月在全國范圍內(nèi)全面完成取消企業(yè)銀行賬戶許可。

（二）配合地方政府開展動產(chǎn)擔保統(tǒng)一登記試點。在現(xiàn)有法律框架下，由法定登記機關將動產(chǎn)抵押登記職權委托給征信中心代為履行，依托征信中心動產(chǎn)融資登記系統(tǒng)新增“生產(chǎn)設備、原材料、半成品、產(chǎn)品抵押登記”模塊，統(tǒng)一對外提供登記公示和查詢服務。北京、上海兩市已分別于2019年4月28日、4月30日實現(xiàn)動產(chǎn)擔保統(tǒng)一登記。

（三）推進企業(yè)信用體系建設。采集社保、法院、稅務、認證、行政處罰等12類企業(yè)替代數(shù)據(jù)，不斷提高金融信用信息基礎數(shù)據(jù)庫服務小微企業(yè)能力。積極推廣江蘇蘇州、浙江臺州等征信平臺建設典型經(jīng)驗，并通過批設蘇州小微企業(yè)數(shù)字征信實驗區(qū)、開展長三角征信一體化建設等措施，探索非信貸信息等替代數(shù)據(jù)的使用和跨省區(qū)的共建共享，積極破解企業(yè)抵質(zhì)押品不足、缺少借貸記錄這一融資痛點。人民銀行分支機構結合實際，搭建區(qū)域小微企業(yè)信用信息系統(tǒng)，開展小微企業(yè)信用培育和信用評價，為金融服務小微企業(yè)提供信息服務與支持。截至2019年9月末，累計為261萬戶小微企業(yè)建立信用檔案，累計已有55余萬戶小微企業(yè)獲得銀行貸款，貸款余額達到11余萬億元。

五、推進部門工作協(xié)調(diào)聯(lián)動

（一）發(fā)揮政策性擔保融資增信功能。推動發(fā)揮國家融資擔保基金和政府性融資擔保作用，鼓勵金融機構加大與政策性融資擔保公司合作，合理確定風險分擔比例，不斷提高小微企業(yè)融資可得性。聯(lián)合財政部、人社部門推進創(chuàng)業(yè)擔保貸款擴面增量，為符合條件的小微客戶提供擔保和貼息支持。截至2019年9月末，創(chuàng)業(yè)擔保貸款余額1381億元，同比增長32.7%。

（二）開展各種形式、多樣化的銀企對接活動。人民銀行各分支機構結合當?shù)貙嶋H，組織開展了多項活動，促進銀企對接，改善金融服務。如2019年以來，廣東省開展“訪百萬企業(yè) 助實體經(jīng)濟”專項行動、浙江省建立金融服務民營企業(yè)五項機制、河南省實施民營小微企業(yè)金融服務“百千萬”三年行動計劃，組織金融機構主動走訪民營、小微企業(yè)162.8萬戶，幫助解決融資5832億元。